Монитор рынка. Вечерний комментарий

Фирма Форда — реет гордо, 
фирма Проктер — прёт как трактор, 
фирма Рибок — ловит рыбок. 
Вообще — свободный рынок.

Сегодня мы показали относительную устойчивость. При коррекционных настроениях в течение всего дня снижение составило незначительную величину в сравнении с западными площадками. Импульс, который был на ФРСе в прошлую среду по индексу РТС не закрыт. Основание данного импульса по фьючерсу на индекс РТС — это точка 143 000 пунктов. 

Сегодня зашли в зону №2:

Монитор рынка. Вечерний комментарий

Пока продолжаем находиться в узком нисходящем канале:

Монитор рынка. Вечерний комментарий 
Нахождение в нисходящем канале — это негативный фактор, который показывает пассивность покупателя. 

Также медвежьим  фактором в данный момент является суммарная дельта за дневную сессию -38 тыс. контрактов, в пятницу на дневной сессии дельта также была отрицательной -33тыс. контрактов.  Однако частично данный негатив компенсируется положительной дельтой на вечерней сессии (в данный момент +7 тыс. контрактов). В целом, решающая сессия будет завтрашняя дневная и вечерняя сессия. Именно здесь окончательно закрепится сила, либо слабость продавца, который организовал текущую коррекцию от уровня 149 500 пунктов. 

По фьючерсу на индекс РТС сохраняю пятничный взгляд о том, что глобального распределения пока еще не было и краткосрочный тренд от начала сентября в силе. Ждем новой атаки уровня 150 000 пунктов. Сломать или перенести на более длительный временной горизонт данный сценарий может лишь углубление коррекции в район 140 000 пунктов. 

Во фьючерсе РТС, по-прежнему, сохраняются ассоциации с июлем. Тогда медведи хотели закрыть гэп 11 июля, сейчас — импульс 18 сентября. Однако наш рынок пока выглядит лучше других рынков EM. К примеру, Бразилия закрыла импульс, который был на ФРС. ESZ3 также закрыл.

Доллар-рубль продолжает заманивать в лонг тех, кто не поучаствовал в ралли на укрепление рубля. Весьма красивое совпадение, текущий локальный минимум 31,51 и минимум июня 31,5 руб. Разница всего 1 копейка:

Монитор рынка. Вечерний комментарий

Во фьючерсе доллар-рубль сегодня был заход весьма серьезных точечных объемов в районе 32 400 пунктов. Они остановили восходящее движение, которое, по-прежнему, пока больше похоже на техническую коррекцию предыдущего 2 недельного укрепления рубля:

Монитор рынка. Вечерний комментарий

Заход этого объема сопровождался ростом ОИ:
Монитор рынка. Вечерний комментарий

По индексу ММВБ сигналом об усилении коррекции может стать прорыв вот этого канала, который образовался на дневных графиках. Закрытие дневной свечи ниже нижней границы канала:
Монитор рынка. Вечерний комментарий

Наиболее консервативные бычьи сигналы появятся лишь когда мы вновь увидим уровни, которые были зафиксированы в ленте сделок 19 сентября утром на открытии рынка:
Монитор рынка. Вечерний комментарий

Основная цель на ближайшие недели — перекрытие вот этого объема 19 сентября:

Монитор рынка. Вечерний комментарий

Об усилении медвежьих настроений может сказать лишь 1 факт — закрытие завтрашней дневной сессии ниже 1430 пунктов по индексу РТС (формирование паттерна «3 черные вороны»). 

Роснефть на споте рисует бычий флаг:

Монитор рынка. Вечерний комментарий

Похожая фигура, в свое время, формировалась в Газпроме. Импульсный пробой трендовым днем (уровня 135 рублей) усилил позиции данной акции. Вероятно, в Роснефти будет нечто похожее. Бычий тренд сохраняется. Уход в район 230 рублей сейчас мало вероятен.

Лукойл также слабо отреагировал на коррекцию по индексу. Торги идут между зонами 2030 и 2050 рублей. Сохраняется моментум покупателя:

Монитор рынка. Вечерний комментарий

Основная часть коррекции сегодня исполнена Газпромом. Но здесь есть запас прочности в виде ключевого уровня 141-142 рубля:
Монитор рынка. Вечерний комментарий

Также в обзор добавлю интересный график, который откопал на днях в базе данных ФРС Сент-Луиса. Модель Marcelle Chauvet и Jeremy Piger, которая прогнозирует рецессию в США:

Исторический график индикатора, который прогнозирует рецессию:
Монитор рынка. Вечерний комментарий

И более укрупненный участок с 2008 года:

Монитор рынка. Вечерний комментарий

По состоянию на конец июня риски рецессии в США были невысокими. Всего 1,2%. 

Таким образом, явных сигналов об окончании коррекции к росту пока нет. Внутри дня сохраняются умеренные продажи. Серьезных покупок по широкому рынку пока не наблюдается.  Оптимально в данный момент ожидать окончания коррекции с целью входа в лонговые позиции. Комфортно войти в шорт с переносом овернайт на текущих уровнях не получится, так как внутридневной запас хода вниз минимален и может закончиться шортсквизом. Наиболее вероятный сценарий завтрашних торгов — консолидация на текущих уровнях с минимальным перевесом покупателей, либо продавцов. 

По поводу увеличенного после расширения лимитов ГО в RIZ3 и SiZ3. Начинаем считать 10 клирингов с момента «планки». 5 клирингов уже прошло. Следовательно, ГО вернется к нормальному (если не будет новых планок) на вечерней сессии 25 сентября.